国家统计局公布的数据显示，全国70个大中城市中，9月份新建商品住宅价格环比下降的城市有17个，持平的城市29个——
每一个待售的商品房楼盘，都离不开银行信贷资金的支持。最近几天，多个城市相继传出商品房成交量及成交价“双降”的消息，很容易让人联想到房地产企业正在承受巨大的资金压力，进而对商业银行的房贷风险深表关切。
抑制房价过快上涨，引导房价合理回归，是去年以来宏观调控政策的重要目标之一。与此同步，货币信贷逐步恢复正常水平，商业银行在新增房地产贷款逐步回落的同时，进一步强化风险管控。总体上看，个人住房贷款资产质量良好，房地产开发贷款占比较小，商业银行房地产贷款风险总体可控。
房贷不会拖累银行
不管在哪一个城市，房价总是最热门的话题，高企的房价让不少人难圆自己的“安居梦”。而事实上，房屋的销售价格总是高出其综合成本的若干倍。这说明，房价确实虚高，房地产行业存在巨大的利润空间，进入房地产业的资金可以获得高额的回报。
央行公布的最新统计数据显示，截至今年9月末，银行业机构房地产贷款余额为10.5万亿元。其中，个人住房贷款余额为6.4万亿元，房产开发贷款余额为2.6万亿元，地产开发贷款余额为7887亿元，以及一部分证券化的房地产贷款。与此同时，房地产贷款对商业银行的利率贡献率也相当高，在2008年末时为50%左右，去年以来逐步降低，但目前仍占三成左右。
有关专家认为，银行在房价高位运行时获得了丰厚的利润，有能力应对房价一定幅度下跌。另一方面，央行今年以来6次上调存款准备金率，还扩大了存款准备金的缴存范围，进一步回收了流动性。商业银行在信贷规模受限的情况下，进一步收缩房地产贷款，也一定程度上降低了房地产市场波动带来的风险。数据显示，今年前三季度，银行业机构累计新增房地产贷款9923亿元，同比少增7439亿元；房地产贷款新增额占各项贷款新增额的18.3%，比上半年低1.4个百分点，比上年全年水平低8.6个百分点。
据中国银监会有关负责人日前介绍，目前我国银行体系房地产信贷资产占各项贷款的比重为19.8%，这与许多欧美银行房地产及相关资产占比高达50%的情况有很大不同。同时，监管部门一直严格控制商业银行推出房地产金融衍生产品，证券化产品数量不多，规模最大的集合信托也只占房地产贷款余额的4%左右。这也消除了房地产金融业务引发衍生性风险的条件。
从房地产贷款具体结构看，据银监会统计，目前约98%的个人按揭贷款“贷款房价比”低于80%，按揭贷款平均“偿债收入比”为33%，超过二分之一的按揭贷款和开发贷款都是在2009年二季度房价重新高企之前发放的。这有利于商业银行控制房地产贷款风险。截至目前，银行业金融机构房地产贷款的不良率仍低于2%，不少地区继续呈下降趋势。
“开发商资金来源早已不以银行信贷为主，银行业的房地产贷款不存在太大的风险。”交通银行首席经济学家连平表示，银行信贷在开发商的资金来源中的占比不到20%，即使房地产企业在未来出现一轮调整，对商业银行的影响也基本可控。事实上，陡然升温的民间借贷，火爆的银行理财产品和信托产品，以及不少大型企业开展的委托贷款业务，都直接或间接地引导大量资金进入房地产行业。从这个意义上说，房价下跌将逐步挤出这些“游资”，有利于巩固信贷调控的成效。
房贷增速持续回落，进一步增强了商业银行抵御房地产贷款风险的能力，也相应地影响其盈利能力。但从长远来看，这是贯彻落实“有保有压”政策的需要，也是商业银行优化信贷结构、促进转型发展的需要。商业银行把有限的信贷资金从房地产领域“腾挪”出来，用于支持“三农”、小微企业、战略性新兴产业的发展，也有助于进一步降低信贷集中度，培育更加广阔的业务发展空间。
